L'essentiel
- Initiative de l'acheteur et non du vendeur.
- Paiement quasi immédiat des factures via un intermédiaire financier.
- Outil de sécurisation de la chaîne logistique et de fidélisation des fournisseurs.
Définition
Le reverse factoring est un dispositif financier par lequel une entreprise cliente (l'acheteur) permet à ses fournisseurs de se faire payer leurs factures par anticipation par une banque ou un organisme financier. C'est un peu comme si un grand magasin proposait à ses petits producteurs locaux un accès direct à son banquier pour être payés tout de suite, plutôt que d'attendre le délai de paiement habituel de 60 ou 90 jours.
Origine du terme
Anglicisme composé de reverse (inversé) et factoring (affacturage). On parle d'inversion car, contrairement à l'affacturage traditionnel où le vendeur cherche à financer ses ventes, c'est ici l'acheteur qui prend l'initiative de mettre en place le service pour ses partenaires.
Exemple concret
- Un grand groupe aéronautique qui met en place une plateforme de paiement anticipé pour ses centaines de PME sous-traitantes afin de stabiliser sa chaîne de production.
- Une chaîne de supermarchés qui propose ce système à ses fournisseurs de produits frais pour les aider à gérer leur trésorerie saisonnière.
Comment ça se calcule
Ce concept intervient dans la gestion de la chaîne d'approvisionnement (Supply Chain Finance). Il est utilisé par les grandes entreprises ayant une excellente notation financière pour soutenir la santé économique de leurs fournisseurs plus fragiles.
Causes
L'acheteur doit veiller à ne pas utiliser ce système pour imposer des délais de paiement contractuels abusivement longs. La transparence sur les frais bancaires prélevés au fournisseur est essentielle pour maintenir une relation de confiance.
Notions liées
À ne pas confondre
Conséquences
Si vous êtes fournisseur, le reverse factoring est souvent une opportunité : vous bénéficiez des taux d'intérêt avantageux obtenus par votre gros client, ce qui est souvent moins coûteux qu'un découvert ou un crédit de trésorerie classique.
Questions fréquentes
Qui supporte le coût du financement ?
Généralement, c'est le fournisseur qui accepte une légère réduction du montant de sa facture (escompte) en échange de la liquidité immédiate.
Est-ce une dette pour l'acheteur ?
Comptablement, cela reste une dette fournisseur classique et non une dette bancaire, tant que les délais de paiement originaux sont respectés.